1939日本喜剧
在池田屋,芹沢鴨(如月寛多)等人被新撰組包围,桂小五郎(北村武夫)陷入绝境。此时,鞍馬天狗(榎本健一)骑马飒爽赶来,救其于危难。那时,近藤勇(鳥羽陽之助)等人手中流传着一份名为“天狗廻状”的密告书,预告了鞍馬天狗的行动。
另一方面,受岡っ引き的隼の辰吉(永井柳太郎)差遣的角兵衛獅子の杉作(悦っちゃん)和新吉(ギャング坊や),不小心弄丢了当天挣到钱的钱包,正不知所措时遇到了鞍馬天狗。然而,杉作等人回家后将此事告知辰吉,辰吉竟打起了坏主意,企图把天狗的消息告知新撰組以获取赏钱。
即便如此,鞍馬天狗也有自己的感情生活,他爱上了宗像右近(柳田貞一)的独生女お園(霧立のぼる)。天狗会偷偷潜入她的住处,悄悄拿走她折的纸鹤……