北宋仁宗年间，汴河河畔有水怪出没，开封府受命后，第一时间派出带刀侍卫展昭追寻线索，而殿前司都虞侯邓车得知，不怀好意的将侄子邓六郎也插入了办案队伍。几人推断出这所谓的怪兽应该是机关所制成，在邓六郎的介绍下，一行人去往了当今最有名的机关大师“胜鲁班”的居所——乾坤宫，并偶遇年轻女子——公输灵。几人来到了地下鬼市，寻找制造机关傀儡的售卖商，并遇上了一个无脸人。打斗中公输灵认出无脸人是自己幼时叛出家门的亲生哥哥公输清。机关兽应该也是公输清炼制的。而他受到邓车指使，想要行刺皇上。关键时刻公输灵为展昭挡下致命一击，看着家妹逝去的公输清幡然醒悟，指证了邓车的所有罪行……

北宋仁宗年间，汴河河畔有水怪出没，开封府受命后，第一时间派出带刀侍卫展昭追寻线索，而殿前司都虞侯邓车得知，不怀好意的将侄子邓六郎也插入了办案队伍。几人推断出这所谓的怪兽应该是机关所制成，在邓六郎的介绍下，一行人去往了当今最有名的机关大师“胜鲁班”的居所——乾坤宫，并偶遇年轻女子——公输灵。几人来到了地下鬼市，寻找制造机关傀儡的售卖商，并遇上了一个无脸人。打斗中公输灵认出无脸人是自己幼时叛出家门的亲生哥哥公输清。机关兽应该也是公输清炼制的。而他受到邓车指使，想要行刺皇上。关键时刻公输灵为展昭挡下致命一击，看着家妹逝去的公输清幡然醒悟，指证了邓车的所有罪行……

周星驰在片中饰演一名隐姓埋名的太极宗师，他移居美国在唐人街打工洗盘子，为了保护受暴徒威胁的同胞们，他挺身而出，此后创办了武术学校将他的一身好功夫传授给他人 。

遭父母遗弃的巫马，自幼在荒野挣扎求存。孤独与冰冷使巫马仇恨世界，成为一头独断独行，凶残狂暴的野兽。在流浪的日子，巫马遇上了形形色色的人物，憨直的丰年、孤女桑青、宿敌晓星、仇人百川等等，经过一次又一次的比武决斗，巫马渐渐领悟出武学中的刚柔之道。一头嗜血残暴的野兽认识了太极，踏进了武学的另一境界，也踏入了人生的另一个境界。

遭父母遗弃的巫马，自幼在荒野挣扎求存。孤独与冰冷使巫马仇恨世界，成为一头独断独行，凶残狂暴的野兽。在流浪的日子，巫马遇上了形形色色的人物，憨直的丰年、孤女桑青、宿敌晓星、仇人百川等等，经过一次又一次的比武决斗，巫马渐渐领悟出武学中的刚柔之道。一头嗜血残暴的野兽认识了太极，踏进了武学的另一境界，也踏入了人生的另一个境界。

周星驰在影片里扮演一位隐姓埋名的太极宗师，他移民到美国后在唐人街以洗盘子为生。当同胞们受到暴徒威胁时，他毅然挺身而出保护大家。之后，他开办了武术学校，把自己的精湛功夫传授给他人。

一个壮志未酬、魂归煤山的末朝皇帝；一个舍得一身剐敢把皇帝拉下马的农民英豪；一个创立武术灵魂太极拳的绝世英雄； 一个醉创麻将的落魄书生……。　　…

身怀太极绝学的柳牧凡经营着一家武馆，一身正气的他以惩恶扬善为己任，因不耻代人作恶，不想竟惹上仇家，最终在徒弟们的帮助下，歹人被绳之以法，恋人董瑶亦终于打开了10年的心结，投入到他的怀抱。