通过使用随机折现因子而不是对每种资产使用单独的定价方法，本书建立了现代资产定价体系：将资产定价理论追溯到单一的概念——价格等于预期收益的折现。这个体系反映了价格与收益的本质以及每种证券价值背后的宏观经济风险，对于公众与私人决策起着重要的指导作用。作者在书中还回顾了回报可预测性、价值和横截面问题、股权溢价之谜及其解决方案等实证问题，着重探讨了学术研究中使用的基本思想和方法。 本书融合了实证金融学的学术成果，可作为金融学专业高年级学生的教科书，以及学术和专业人员的参考用书。 配套资源：https://www.johnhcochrane.com/asset-pricing。

通过使用随机折现因子而不是对每种资产使用单独的定价方法，本书建立了现代资产定价体系：将资产定价理论追溯到单一的概念——价格等于预期收益的折现。这个体系反映了价格与收益的本质以及每种证券价值背后的宏观经济风险，对于公众与私人决策起着重要的指导作用。作者在书中还回顾了回报可预测性、价值和横截面问题、股权溢价之谜及其解决方案等实证问题，着重探讨了学术研究中使用的基本思想和方法。 本书融合了实证金融学的学术成果，可作为金融学专业高年级学生的教科书，以及学术和专业人员的参考用书。 配套资源：https://www.johnhcochrane.com/asset-pricing。

新世纪高校经济学管理学新学科教材。

新世纪高校经济学管理学新学科教材。

《资产定价的行为方法》是关于研究“资产定价的行为方法”的专著，具体包括了：针对贝叶斯法则的含义、一个体现直观推断的简单资产定价模型、异质性信念和无效市场、在异质性CRRA模型中的代表投资者、行为随机折现因子和情绪溢价、行为贝塔和均值方差证券组合等方面的内容。

《资产定价的行为方法》是关于研究“资产定价的行为方法”的专著，具体包括了：针对贝叶斯法则的含义、一个体现直观推断的简单资产定价模型、异质性信念和无效市场、在异质性CRRA模型中的代表投资者、行为随机折现因子和情绪溢价、行为贝塔和均值方差证券组合等方面的内容。

《机器学习与资产定价》从资产定价的核心问题出发，前沿而体系化地讨论了如何通过经济学推理将机器学习方法引入实证和理论资产定价研究之中，从而有效解决机器学习应用在资产定价中所面临的挑战，搭建了研究机器学习与资产定价的桥梁。为提升阅读体验，帮助读者充分理解书中内容，译者王熙教授与石川博士在行文中加入了精彩丰富的译者注，给原著提供必要的背景知识，从而帮助读者更好地掌握书中的行文逻辑。其中，为本书补充的诸多公式推导过程也能帮助读者加深对贝叶斯统计框架的理解。 《机器学习与资产定价》读者对象：资产定价、机器学习、金融学、经济学、量化投资等金融科技相关领域的从业者、研究人员和其他感兴趣的读者。

《金融随机分析(共2卷)》是《金融随机分析》的第2卷，《金融随机分析》全书共分两卷。第一卷主要包括随机分析的基础性知识以及离散时问模型，利用较简单的离散时间二叉树模型给出了无套利期权定价方法；虽只用到简单的数学，但其中涉及的风险中性定价的概念卜分深刻。第二卷主要介绍连续时问模型及其在金融学中的应用；其中包含了较为实际的、具有很强操作性的定量经济学内容，同时也包含了较为完整的随机分析理论。全书各章均有评注和习题。